Ako žiadať o podnikateľský úver

Plánujete žiadať o podnikateľský úver? Pred návštevou banky si pripravte odpovede na možné otázky, eliminujete tým riziká zamietnutia vašej žiadosti, prípadne pri žiadaní o úver požiadajte o asistenciu externého finančného poradcu.

Prísť do banky bez akejkoľvek prípravy a požiadať o podnikateľský úver je veľmi nerozvážne, pretože banka dnes podnikateľovi finančné prostriedky požičia len v prípade, ak ju dostatočne presvedčí o tom, že požičané peniaze vráti aj s úrokom bez omeškania. Na prvé predúverové rokovanie je oveľa rozumnejšie sa vopred pripraviť a priniesť so sebou základné podklady týkajúce sa vašej spoločnosti. Doba, kedy bol pre banky typický prebytok likvidity a voľné zdroje priam rozdávali, už dávno pominula.

Základné podklady, ktoré požaduje banka od žiadateľa o úver

1. účtovné výkazy spoločnosti – súvaha (alternatívne pri jednoduchom účtovníctve výkaz o majetku a záväzkoch), výkaz ziskov a strát (alternatívne pri jednoduchom účtovníctve výkaz o príjmoch a výdavkoch), daňové priznanie a potvrdenie o podaní daňového priznania za posledné dve ukončené účtovné obdobia a priebežné účtovné výkazy za posledný uzavretý kvartál,
2. výpis z obchodného registra použiteľný na právne úkony nie starší ako dva mesiace (v závislosti od banky niekedy postačí aj starší výpis s kolkom a aktuálny výpis z internetu),
3. doklady preukazujúce primárnu návratnosť úveru, t. j. z čoho bude mať podnikateľ žiadajúci o úver tržby v najbližšom období – odberateľské zmluvy, zmluvy o budúcich kúpnych zmluvách a pod.,
4. doklady preukazujúce zabezpečenie úveru – list vlastníctva k pozemku a k nehnuteľnosti, znalecký posudok v tlačenej podobe a na CD,
5. doklady k možnému ručeniu treťou stranou – položky 1 až 4 za inú spoločnosť, ktorá je ochotná ručiť žiadateľovi o úver,
6. v prípade developerského projektu alebo investičného úveru podnikateľský plán, v ktorom podnikateľ v textovej forme zdokumentuje, prečo by mal byť jeho projekt úspešný, kvantifikuje očakávaný cash flow investície a spracuje finančnú projekciu vo forme účtovných výkazov (súvaha a výkaz ziskov a strát) po dobu splácania úveru,
7. iné doplňujúce materiály, ako sú získané certifikáty, licencie, fotodokumentácia existujúcich prevádzok a pod.

Čo je zakázané, čo je rizikové, čo naopak môže pomôcť

Každá banka má svoje interné „KO kritériá“, na základe ktorých môže žiadosť podnikateľa okamžite zamietnuť. Väčšinou medzi tieto radíme:

• start-up spoločnosti (novozaložené spoločnosti) bez preukázateľného odbytu,
• spoločnosti s históriou kratšou ako 2 roky hospodáriace v tzv. červených číslach, t. j. dosahujúce stratu,
• záporné vlastné imanie spoločnosti na konci účtovného roka,
• predmety podnikania súvisiace s prevádzkovaním hazardných hier, obchodu so zbraňami a i.,
• personálne prepojené spoločnosti s osobami, ktoré sú na „black liste“ banky, t. j. v zozname nežiaducich klientov z dôvodu minulých delikvencií (napr. týkajúcich sa platobnej disciplíny pri splácaní predchádzajúceho úveru) alebo z dôvodu páchania trestnej činnosti,
• spoločnosti, ktoré dlžia prednostným veriteľom (daňový úrad, Sociálna poisťovňa, zdravotné poisťovne).

Okrem zakázaných oblastí podnikania banky každoročne aktualizujú svoj zoznam rizikových oblastí podľa odvetví podnikania, ktoré sú v úpadku globálne v rámci hospodárstva alebo odvetvia, v ktorých banke opakovane zostali nesplatené úvery (úvery po lehote splatnosti a úvery vo vymáhaní). Tieto sa u jednotlivých kritérií bánk líšia, ale štandardne medzi rizikové oblasti podnikania banky radia:

• stavebnú činnosť v malom rozsahu,
• developerské projekty bez dostatočnej histórie podnikateľa a bez dostatočného predpredaja bytov,
• hotelierstvo a podnikanie v gastronómii,
• podnikanie naviazané na automobilový priemysel, logistika, dodávatelia súčastí a pod.,
• autoservisy a predajcovia automobilov,
• iné odvetvia v závislosti od banky.

Pri žiadaní o úver je pozitívne, keď podnikateľ predloží napríklad zmluvne podložený budúci odbyt svojich výrobkov alebo služieb, prípadne predloží zmluvy o budúcich kúpnych zmluvách, ak ide o developerský projekt. Kladne je hodnotená aj možnosť ručenia treťou stranou, ktorá má za sebou úspešnú podnikateľskú históriu, respektíve disponuje nehnuteľným majetkom.

Základné pojmy užitočné pre žiadateľa o podnikateľský úver

Od tretieho štvrťroku roku 2008 banky spozorneli po tom, čo najmä v Severnej Amerike a západnej Európe poskytli veľké množstvo úverov krytých nehnuteľnosťami, ktorých hodnota náhle začala prudko klesať a tieto úvery neboli kryté adekvátnym kolaterálom (hodnotou zabezpečujúcou bankový úver, tzv. sekundárne zabezpečenie). Nielen preto, ale aj z iných dôvodov banku zaujíma najmä primárna návratnosť splácania podnikateľského úveru, čiže zdroje, z ktorých bude podnikateľ splácať svoj investičný alebo prevádzkový úver. Najprv si však treba položiť otázku, na čo vlastne úverové zdroje potrebujete, t. j. na aký účel a na aké dlhé obdobie.

Podľa toho, či podnikateľ potrebuje financovať prevádzkovú réžiu, alebo sa chystá investovať do hmotného majetku firmy (kúpa automobilu/zariadenia, kúpa/výstavba vlastných obchodných, skladových alebo kancelárskych priestorov), rozlišujeme úvery na prevádzkové a investičné. Prevádzkové úvery sa štandardne poskytujú na krátke obdobie, spravidla na jeden rok, pričom účelom je financovanie časového nesúladu medzi inkasom tržieb od konečných klientov a vynakladaním nákladov na úhrady za materiál alebo tovar v prospech dodávateľov. Tieto úvery banka poskytuje aj na prefinancovanie vratiek DPH.

Prevádzkový úver

Prevádzkový úver sa poskytuje účelovo, kedy sa čerpá na základe predložených dodávateľských faktúr priamo v prospech účtu dodávateľa, alebo bezúčelovo, formou kontokorentu. Kontokorent predstavuje povolený debet na bežnom podnikateľskom účte, pričom jeho výška sa odvodzuje od obratu spoločnosti za posledné ukončené účtovné obdobie. Banky tieto úvery poskytujú štandardne v objeme jednomesačných tržieb, maximálne vo výške 10 – 15 % ročných tržieb. Výnimkou môže byť situácia, kedy má podnikateľ uzatvorený bonitný kontrakt o dodávke svojich výrobkov a je vysoko pravdepodobné, že odberateľom je bonitná firma, ktorá uhradí svoje záväzky riadne a načas po splnení zmluvných dodacích podmienok. Vtedy je banka naklonená riešiť takýto prípad individuálne a výška prevádzkového úveru závisí od bonity žiadateľa aj odberateľa.

Je nesprávne a priam nevhodné, aby sa pomocou prevádzkových úverov financovali investičné aktivity spoločnosti, pretože tie väčšinou nie je možné splatiť do jedného roka a v prípade neobnovenia prevádzkového úveru po roku vzniká hrozba, že podnikateľ nebude schopný splatiť úver naraz z bežných tržieb. Preto napríklad pri kúpe obchodných priestorov by mala spoločnosť žiadať o investičný úver so splatnosťou 7 až 10 rokov. Keďže dlhodobé zdroje sú pre banku relatívne drahé, uprednostňujú poskytovanie takýchto úverov na strednodobý horizont v trvaní 5 až 7 rokov. Výnimkou sú tzv. kvázi hypotekárne úvery určené pre podnikateľov, ktorí kupujú vlastnú nehnuteľnosť a uprednostňujú tak splácanie úveru pred platením nájomného.

Príklad:
Úverový prísľub od banky, ktorý získala spoločnosť žiadajúca o podnikateľský úver po predložení dokumentácie vyžiadanej bankou a po následných rokovaniach o možnosti poskytnutia úveru (uvedený príklad obsahuje fiktívne údaje, príklad bol však inšpirovaný reálnym obchodným prípadom).

Spoločnosť Zdravotnícke zariadenie, s. r. o., plánuje vybudovať na vlastnom pozemku súkromné zdravotnícke zariadenie. Úspešne sa už päť rokov venuje plastickej chirurgii a doteraz poskytovala svoje služby len v prenajatých priestoroch. Vybudovanie vlastných priestorov umožní úsporu na platenom nájomnom, zároveň vzniknú nové priestory, ktoré bude spoločnosť prenajímať iným, vopred zazmluvneným partnerom z medicínskej oblasti: Lekáreň, s. r. o., Gynekológ, s. r. o., Praktický lekár, s. r. o. a Laboratórium, s. r. o. Celková výška investície sa odhaduje na 3,3 mil. € + DPH. Spoločnosť v roku 2009 zakúpila vhodný pozemok, nechala si vypracovať projektovú dokumentáciu a do marca 2010 získala právoplatné stavebné povolenie na zdravotné zariadenie. Zdravotnícke zariadenie, s. r. o., disponuje vlastnými finančnými zdrojmi vo výške 1,0 mil. €, do čoho započítavame 400 tis. € v peňažnej podobe, hodnotu pozemku v kúpnej cene a v rovnakej znaleckej hodnote 400 tis. € a vynaložené náklady na projektovú dokumentáciu a iné súvisiace výdavky vo výške 200 tis. €.

Na dokončenie projektu chýba 2,3 mil. €, preto spoločnosť od januára 2010 otvorila úverové rokovania vo svojej domácej banke. Okrem investičného úveru spoločnosť žiada aj o preklenovací prevádzkový úver na DPH, zároveň žiada o odklad splátok istiny po dobu výstavby, t. j. 12 mesiacov od prvého čerpania. Úroky dokáže spoločnosť uhrádzať priebežne z tržieb, ktoré inkasuje vo svojej existujúcej prevádzke – súkromnej ambulancii. Na základe podrobne spracovaného podnikateľského plánu spoločnosť Zdravotnícke zariadenie, s. r. o., získala od banky záväzný úverový prísľub s nasledovnými podmien­kami:

Projekt:
Financovanie súkromného zdravotníckeho zariadenia

Dlžník:
Zdravotnícke zariadenie, s. r. o.

Veriteľ:
Banka, a. s.

Celkové náklady projektu:
3 300 000 € bez DPH

Druh úveru:
Investičný úver
Prevádzkový úver na preklenutie vratiek DPH

Výška investičného úveru:
2 300 000 €

Výška úveru na financovanie DPH:
250 000 €

Vlastné prostriedky dlžníka (equity):
Min. 1 000 000 € bez DPH vo forme kúpnej ceny za pozemok, projektovej dokumentácie a preinvestovaných stavebných nákladov

Splatnosť úveru:
Investičný úver: 30. 4. 2017
Prevádzkový úver: 30. 4. 2011

Forma čerpania:
Oproti predloženým faktúram, spolu s platobným príkazom na príslušný účet dodávateľa uvedený na faktúre a po splnení odkladacích podmienok stanovených bankou. Uskutočnené stavebné práce musia byť v súlade s plánom výstavby a potvrdené bankou prípadne pre banku akceptovateľným znalcom z oblasti stavebníctva.

Suma čerpania sa rovná sume potvrdenej znalcom (bez DPH a zádržného). V prípade uhradenia vyúčtovacích faktúr nie starších ako 6 mesiacov zo strany dlžníka je možná ich refundácia.

Podmienky čerpania (odkladacie podmienky – nutné splniť pred prvým čerpaním):
Dlžník je oprávnený čerpať úver:

• po podpise príslušnej úverovej dokumentácie a právoplatnom zriadení všetkých zabezpečení,
• po zdokladovaní preinvestovania vlastných prostriedkov na projekte v sume min. 1 000 000 € bez DPH,
• po predložení právoplatného stavebného povolenia k projektu,
• po predložení konečného rozpočtu spolu so zmluvami o dielo a časového plánu, ktorý potvrdí znalec akceptovaný bankou,
• v lehote čerpania.

Tá časť úveru, ktorá nebude vyčerpaná do konca lehoty čerpania, bude zrušená. Dlžník je povinný písomným oznámením upovedomiť veriteľa najskôr 10 dní, najneskôr však 3 dni pred čerpaním o svojom úmysle čerpať konkrétnu čiastku.

Lehota čerpania:
Lehota čerpania začína dňom podpisu (ďalej len „deň podpisu“) príslušnej úverovej zmluvy (ďalej len „úverová zmluva“) a končí 30. 4. 2011.

Splácanie istiny úveru:
Splácanie rovnomernými mesačnými splátkami.

Splácanie úrokov:
Mesačne, vždy z výšky čerpanej sumy za predchádzajúci mesiac, počnúc prvým dňom čerpania na základe presného počtu dní čerpania a 360-dňového roka.

Úroková sadzba:
1-mesačný EURIBOR + marža 3,50 % p. a.

Referenčná sadzba:
EURIBOR

Poplatok z nečerpanej časti úveru:
0,15 % p. q. z nečerpanej časti úverovej linky, splatný štvrťročne.

Spracovateľský poplatok:
0,50 % z výšky úverovej linky, splatný jednorazovo po podpise úverovej zmluvy.

Administratívny poplatok:
0,15 % p. q. z výšky úveru, splatný štvrťročne.

Ostatné poplatky:
Všetky ostatné poplatky a náklady vznik­nuté v súvislosti s predmetným financovaním (napr. špeciálne právne služby, znalecké posudky, geometrické plány atď.) znáša v plnej výške dlžník.

Zabezpečenie:
Záložné právo v 1. rade na predmet financovania, t. j. stavbu zdravotníckeho zariadenia v prospech banky:

1. záložné právo v 1. rade na pozemky (vo vlastníctve dlžníka) v prospech banky,
2. vinkulácia poistného plnenia na financovanú nehnuteľnosť v prospech banky,
3. notárska zápisnica.

Ostatné podmienky:

• 100 % platobný styk dlžníka bude realizovaný prostredníctvom banky,
• štvrťročné predkladanie finančných výsledkov dlžníka a ročne predkladané daňové priznanie,
• všetky záväzky dlžníka budú po celú dobu trvania úverového vzťahu vzájomne rovnocenné a vždy postavené aspoň na roveň so všetkými inými súčasnými a budúcimi nezabezpečenými a nepodriadenými záväzkami dlžníka (pari passu klauzula),
• až do doby úplného splatenia úveru dlžník nezriadi žiadne záložné právo ani iné zabezpečenie k svojmu súčasnému alebo budúcemu majetku (negative pledge klauzula),
• vlastnícka klauzula (bez súhlasu ban­ky sa nezmení štruktúra akcionárov),
• loan to value klauzula <= 70 % (výška nesplateného úveru bude v každom okamihu nižšia alebo rovná 70 % celkovej hodnoty zabezpečenia).

Právo:
Uplatňuje sa právo Slovenskej republiky.

Príloha: Vyplnená žiadosť o úver

Developerský úver

Z pohľadu časového horizontu, na ktorý banka podnikateľský úver poskytuje, a z pohľadu druhu úveru predstavuje samostatnú kapitolu developerský úver. Doba splatnosti sa v tomto prípade určuje podľa plánovanej doby výstavby, ako aj podľa plánovaného cash flow z predaja bytov. Z vlastných zdrojov väčšinou podnikateľ kupuje pozemok a hradí náklady na projektovú dokumentáciu, následne ešte vlastnými zdrojmi participuje aj na výstavbe a realitných províziách alebo sprievodných nákladoch na marketing. Banka uprednostňuje projekty, v ktorých je participácia podnikateľa minimálne vo výške 30 % z celkových investičných nákladov, predpredaj budúcich bytov a nebytových priestorov (resp. zmluvne podložený budúci nájom bytových a nebytových priestorov v prípade nehnuteľností určených na prenájom) pred čerpaním úveru predstavuje minimálne 30 % z celkového počtu predajných plôch, resp. prenajímateľných plôch a optimálne je, ak je určitá časť zmluvných záloh zložená aj na viazanom účte financujúcej banky. Čerpanie takéhoto úveru je účelové v prospech účtu dodávateľa vždy po znaleckom odobrení výšky a účelu tej-ktorej faktúry. Splácanie úveru je buď priebežné z inkasa od budúcich klientov, ktoré plynie na viazaný účet, alebo jednorazové po dokončení projektu. Splatnosť treba nastaviť tak, aby bola vytvorená dostatočná rezerva po dokončení projektu na dopredaj bytov, v dnešnej dobe ideálne 12 mesiacov po kolaudácii.

Podnikateľský plán

V nasledujúcom texte uvádzame, aké informácie týkajúce sa vášho projektu nevyhnutne požaduje banka, aby projekt mohla zhodnotiť.

V prípade projektového financovania by mal podnikateľ vo svojom podnikateľskom pláne podrobne popísať, prečo bude jeho zámer úspešný a spôsob, akým chce dosiahnuť, aby bol zámer úspešný. Banku vždy zaujíma najmä primárna návratnosť, t. j. z čoho bude poskytnutý úver splácaný, ale aj možný kolaterál a iné ručenie. V neposlednom rade treba banke prezentovať aj svoje schopnosti v oblasti finančného plánovania, väčšinou v podobe kalkulácie cash flow a projekcie budúcej súvahy a výkazu ziskov a strát.

Jednoduchý podnikateľský plán by mal obsahovať nasledovné body:

1. Popis projektu

• odvetvie podnikania (jeho charakteristika a skúsenosti podnikateľa v tejto oblasti),
• čo bude spoločnosť vyrábať, resp. akú službu bude poskytovať,
• prečo práve tento produkt (uviesť, aká je rentabilita pri daných výrobkoch/službách),
• ako sa produkt bude vyrábať/poskytovať (vo vlastnej réžii vlastnými strojmi alebo formou subdodávok),
• celková investícia (podrobne uviesť výšku jednotlivých položiek),
• geografická poloha, umiestnenie (lokalita projektu/závodu),
• v akom stave prípravy je práve projekt (či je treba vybaviť špeciálne povolenia, kedy budú vydané, či je zakúpený potrebný pozemok pre developerský projekt a pod.),
• kto sú dodávatelia technológie, stavebnej časti a pod.

2. Časový plán investície

• výstavba haly, výrobných priestorov,
• dodanie technológií,
• zaškolenie ľudí.

3. Výroba

• výrobný proces,
• vstupy – dodávatelia vstupov,
• výstup – produktový rad.

4. Distribučný kanál

• veľkoobchod, maloobchod, predaj prostredníctvom e-shopu (doložiť kontrakty).

5. Analýza trhu, konkurenčná analýza

• prehľad konkurenčných výrobkov,
• prehľad konkurenčných projektov,
• postavenie na trhu (objemy, kvalita).

6. Legislatívne prostredie

• povolenia, špecifická legislatíva.

7. Projektované finančné výkazy

• súvaha,
• výsledovka,
• cash flow,
• fixné náklady,
• variabilné náklady – podľa produktovej štruktúry.

8. Štruktúra projektu, financovania

• vlastné zdroje,
• úver,
• celková potreba financovania vrátane pracovného kapitálu.

9. Informácie o sponzoroch/akcionároch

• vlastnícka štruktúra,
• popis ekonomicky spätej skupiny, personálne a majetkové prepojenie (ak existuje),
• pôvod vlastných zdrojov vkladaných do projektu,
• track-record, t. j. čo podnikateľ v predmetnom podnikaní, resp. inom type podnikania doteraz dosiahol, čo má za sebou,
• finančné výkazy sponzorov za posledné 2 – 3 roky.

10. SWOT analýza

• silné a slabé stránky projektu,
• hrozby a príležitosti.

SZRB poskytuje záruky za úvery

Podnikateľské úvery pre malých a stredných podnikateľov sú často ťažko dostupné. Slovenská záručná a rozvojová banka, a. s., (SZRB) môže týmto subjektom napomôcť.

Podnikateľské subjekty takzvaného segmentu SME (Small and medium-sized enterprises), teda malé a stredne veľké spoločnosti, často čelia problémom pri uchádzaní sa o podnikateľský úver. V prvých dvoch rokoch podnikania je to dokonca veľmi málo pravdepodobné, banky spravidla nechcú spoločnosti bez dostatočne dlhej histórie financovať. Niekedy je možné nájsť riešenie formou pristúpenia iného subjektu k ručeniu alebo v prípade, že žiadateľ o úver pre­ukáže dostatočnú primárnu návratnosť záväznými odberateľskými kontraktmi.

Jedným z riešení môže byť aj pomoc prostredníctvom záručného programu Slovenskej záručnej a rozvojovej banky, a. s. Táto sa dohodla na podmienkach a podpísala zmluvu na poskytovanie záruk na úvery v objeme do 1 milióna € už so šiestimi bankami. Aktuálne spolupracuje so Slovenskou sporiteľňou, VÚB bankou, Tatra bankou, ČSOB, VOLKSBANK a UniCredit Bank. Táto štátna inštitúcia sa v rámci novouvedeného projektu môže zaručiť za úvery pre malých a stredných podnikateľov až do výšky 55 % z ich objemu.

V prípade úverov v objeme 340 tis. € až 1,0 mil. € sa vyžaduje 36-mesačná história klienta a účtovné výkazy podnikateľského subjektu posudzuje okrem komerčnej banky aj SZRB. Pri podnikateľských úveroch do 340 tis. € sú však podmienky schvaľovania jednoduchšie.

Percento úspešnosti získania úveru je v každej banke oveľa vyššie, ak má subjekt žiadajúci o financovanie kvalitne spracovanú dokumentáciu, ktorú je potrebné doložiť k žiadosti o podnikateľský úver. Úplná a obsahovo správne koncipovaná dokumentácia je východiskovým bodom k úspešnému rokovaniu s bankou. V prípade, že subjekt žiadajúci o úver nie je v tejto oblasti erudovaný, je vhodné využiť služby úverového poradcu.

Autor: Ing. Martin Orlíček